Типы миллионеров по степени инвестиционного риска

По оценке
Kalinka Group - ведущей консалтинговой и риэлторской компании на рынке элитной
недвижимости, в 2016 году более 40% высокобюджетных сделок на мировых рынках
недвижимости носят инвестиционный характер. За последние три года количество
частных покупателей с состоянием от одного миллиона долларов увеличилось на
10%. Специалисты Kalinka
Group
проанализировали характер вложений в люксовую
недвижимость стран Европы и выделили четыре типа миллионеров по степени
инвестиционного риска.
До
середины 90-х годов преобладающий объем финансирования в мировые рынки недвижимости
принадлежал крупным международным компаниям, заинтересованным в новых перспективных
площадках для организации производства, торговых представительств,
строительства туристических комплексов и т.д. С начала 2000-х инвестиции в
недвижимость распространилась и на частных лиц, нацеленных на расширение
собственных границ и глобализацию своего образа жизни.
«Гражданин
мира, космополит – сегодня так можно назвать едва ли не каждого второго нашего
клиента, - говорит Екатерина Румянцева,
председатель совета директоров Kalinka Group. - Время, когда люди были ограничены
рамками одного города, региона или страны осталось в прошлом. Финансовое положение
состоятельных клиентов позволяет сегодня работать в Лондоне, завтра вести
переговоры в Майами, а выходные проводить на экзотическом острове в Атлантическом
океане. Поэтому, вопреки кризисам, санкциям и пессимистическим прогнозам, отмечается
неизменно высокий интерес к люксовой недвижимости».
Сегодня
в мире насчитывается около 35 млн. человек с состоянием от одного миллиона
долларов. Четверть из них живут одновременно в трех или более странах и имеют
там недвижимость. Подобный ритм жизни обусловлен как профессиональными
причинами – частный бизнес или работа по найму, так и личными - учеба детей, интернациональные
браки, увлечения разнообразными духовными практиками или видами активного
отдыха – серфинг, дайвинг, яхтинг, горные лыжи и т.д.  
«Такие
клиенты целенаправленно диверсифицируют свои активы и распределяют капитал по
различным странам и форматам недвижимости, - уточняет Виктория Комарницкая, генеральный директор KALINKA-BARNES. – При
этом число желающих вложить значительные суммы в недвижимость за пределами
страны постоянного проживания неуклонно растет».
Так,
по оценке аналитиков Kalinka Group,
за последние три года количество частных инвесторов с состоянием от одного миллиона
долларов увеличилось на 10%, в 2016 году более 40% состоятельных покупателей
приобретают недвижимость по всему миру в инвестиционных целях.
Специалисты
Kalinka Group проанализировали предпочтения
состоятельных покупателей недвижимости, а также свойственные им стратегии и
направления инвестирования в странах Европы. Исследования позволили выделить четыре
типа инвесторов и соответствующие им группы европейских городов, объединенных близким
уровнем риска инвестиций, схожими параметрами доходности и ликвидности
объектов.   
 
Непоколебимые
инвесторы
преследуют долгосрочную стратегию, независимо от текущего уровня рисков. Они ищут
сильные инвестиционные рынки, сочетающие в себе устойчивую экономику, политику
и демографию, передовые технологии и растущие городские районы. Первые места в
данной группе занимают Лондон, Париж и Мюнхен, где цены на недвижимость за
последние 10 лет выросли на 30-40%. Несколько отстают от лидеров Франкфурт,
Гамбург, Штутгарт и Амстердам. Инвестиции в недвижимость этих городов имеют, на
первый взгляд, достаточно низкую доходность – от 3% до 6%, однако здесь самая стабильная
экономическая ситуация и наиболее высокая ликвидность объектов.
Инвесторы-самородки ориентированы
также на долгосрочные финансовые вложения в недвижимость городов, имеющих высокие
перспективы роста благосостояния населения. К их числу относятся Стокгольм,
Люксембург, Осло, Копенгаген и другие города с доходностью от 4% до 7%.
Заметную конкуренцию сторонним инвесторам на обозначенных рынках составляют
местные обеспеченные покупатели.
Подвижные
инвесторы
руководствуются мониторингом изменений в экономике стран и, в частности, в
сфере недвижимости отдельных городов. Они осознают цикличность локальных рынков,
готовы адаптировать инвестиционную тактику и менять направления инвестиций
согласно текущей ситуации. В фокусе внимания подвижных инвесторов - Мадрид,
Барселона, Валенсия, Бильбао, где за два последних года жилая недвижимость
поднялась в цене на 10%. В эту же группу входят Милан, Рим, Берлин, Лейпциг,
Манчестер, Бордо, Марсель, Ницца и т.д.
Инвесторам-спринтерам интересны вложения
в рисковые зоны Европы, обещающие быстрый возврат средств с существенной
прибылью. Это не самые привлекательные с точки зрения политической и
экономической стабильности территории, но они часто опережают по темпам
развития и уровню доходности западноевропейские города. Обеспечивая инвесторам
доходность в недвижимость 7-10%, вместе с тем они увеличивают риски потери
активов. Возглавляет список таких городов Стамбул - за счет интенсивного
экономического роста. За ним следуют Варшава и Прага, чье положение значительно
укрепилось благодаря вступлению Польши и Чехии в Евросоюз.
Как отметила Виктория Комарницкая, распознавание типов инвесторов помогает
профессиональным консультантам лучше сориентироваться на рынке, выбрать
правильную инвестиционную стратегию и предложить каждому клиенту именно тот
формат недвижимости и направление, в котором он в той или иной степени готов
рисковать своими капиталами для извлечения прибыли.